Le gérant s'adjuge la majorité du capital de ce spécialiste de l’usinage de précision.

Carveam accueille Aldebaran pour poursuivre son essor dans l’aéronautique et la défense. Le gérant engage entre 20 et 30 M€ et s’adjuge plus des deux tiers du capital du spécialiste haut-savoyard de l’usinage de précision. Bpifrance l’accompagne, tout comme Nicolas Thivant, qui investit et succède à Patrick Besnier à la présidence.

Ce MBI valorise l’entreprise plus de 40 M€, selon nos informations. Il marque la sortie complète de l’ancien dirigeant et de Yotta Capital Partners, entré début 2020 à l’occasion d’un premier LBO minoritaire. Aldebaran signe ainsi le cinquième investissement de son premier fonds.


18 M€ de dette bancaire

En parallèle, près de 18 M€ de dette senior sont apportés par le Crédit Agricole des Savoie, Banque Populaire Auvergne Rhône Alpes et Société Générale. Une enveloppe supplémentaire a été négociée pour financer les acquisitions.

Avec ses filiales DBC et Mont Blanc Productions, Carveam réalise environ 25 M€ de chiffre d’affaires et emploie plus de 100 salariés sur deux sites. Son Ebitda atteint environ 5 M€, selon nos informations.

L’industriel fournit notamment Safran, Naval Group et Liebherr. « Carveam conjugue la rigueur des grandes séries héritée de l’automobile et la maîtrise des pièces complexes qu’exigent l’aéronautique et la défense. Notre rôle est de lui donner les moyens, humains d’abord, d’accompagner la montée en cadence de ses clients, et de saisir les opportunités de croissance externe qui renforceront le groupe », explique Édouard Lesieur, associé d’Aldebaran. Plusieurs dossiers de sociétés réalisant entre 10 et 20 M€ de chiffre d’affaires sont déjà à l’étude.

De son côté, Aldebaran prévoit encore un investissement avec son premier fonds et prépare déjà le suivant, dont un premier closing est attendu en 2027.